Разлике између трговања и инвестирања
Трговање се односи на редовну куповину и продају акција ради остваривања добити на основу тржишних колебања цена, док се улагање односи на стратегију куповине и држања инвестиција током дужег временског периода где инвеститори могу зарађивати на основу камате и могу реинвестирати преко период времена.
Сигурно сте чули за људе који зарађују на берзи. Иако постоји милион начина за то, имамо две широке класификације берзанских активности - Трговање (које верују у читање графикона) и Улагање (које верују у основе процене током дугорочног периода).
Пре него што уђемо у специфичности трговине наспрам улагања, схватимо разлику гледајући двоје најутицајнијих људи у свету стварања богатства, један је познат по својим дугорочним улагањима, а други је познати трговац. Ако сте следбеник берзе, можда сте већ погодили имена; они су- Варрен Буффет и Георге Сорос. Обоје су током свог живота на берзи зарадили огромне гомиле новца, али другачије.
Варрен Буффет вреди око 67 милијарди америчких долара, који је новац зарадио дугорочним улагањима у компаније чије акције држи деценијама. Погледајмо један од његових чувених цитата.
„Рећи ћу вам како да се обогатите. Затвори врата. Будите уплашени када су други похлепни. Будите похлепни кад су други уплашени. “ - Варрен Буффетт.Супротно томе, ту је Џорџ Сорош, чија је нето вредност око 24,2 милијарде америчких долара, који је зарадио новац на небројеном броју трговина .
„Тржишта су константно у стању неизвесности и флукса, а новац се зарађује попустом очигледног и клађењем на неочекивано.“ - Џорџ Сорош.
Трговање наспрам улагања инфографике
Да видимо главне разлике између трговања и инвестирања.
Кључне разлике
- Трговањем се углавном баве људи који тргују унутар дана и увек траже улагања у раст тамо где се користе алати техничке анализе. Предвиђају виши или нижи покрет. Док инвеститор, с друге стране, тражи вредну инвестицију и они се врло дуго држе свог улагања.
- Ризик је веома висок у стратегији трговања, јер нема заштите од ове врсте трансакција, тако да је новац у игри врло висок без заштите од негативних утицаја. С друге стране, инвеститор може имати правилно уравнотежен портфељ где ће негативна страна одређеног средства бити наопако другима да се заштите за губитке.
- Кретање на тржишту и индекси углавном је последица великог обима трговинске активности, па у овом сценарију трговци играју главну улогу у померању тржишних цена у поређењу са инвеститором.
- Трговци имају перцепцију наопачке или негативне стране. Они тргују у складу с тим; имају различите врсте трговинских стратегија попут Буттерфли, Схорт селл, Лонг Страддле, Странгле и многих других, док инвеститор има једноставну и ванили стратегију да држи имовину током инвестирања.
- Повратак је прилично несигуран и брз у трговању, јер се трансакције куповине продају свакодневно, инвеститор мора прилично дуго чекати да би добио згодне поврате.
- Трговцу су битне свакодневне информације и квартални резултати, јер такве ствари доносе пуно кретања на залихама, пружајући прилику трговцу. У исто време, инвеститор верује у вредност и принципе компаније.
За и против
Трговање акцијама је дуготрајније и махнитије у поређењу са улагањима. У случају инвестиција, након што сте добро инвестирали, можете се једноставно опустити без куповине или продаје месецима / годинама.
Цитат који означава ову разлику-
Улагање би требало бити више попут посматрања сухе боје или посматрања како расте трава. Ако желите узбуђење, узмите 800 долара и идите у Лас Вегас. “ - Паул Самуелсон- Дугорочно инвестирање захтева познавање финансијских основа предузећа - попут финансијских показатеља, разумевање бесплатних токова готовине, процене ДЦФ-а, релативне вишеструке процене као што је однос ПЕ, однос ПБВ. Иако имате прилику да брзом трговином зарадите гомиле новца, ризик који је повезан са тим је много већи у трговини него у инвестицијама. У трговању можете изгубити више новца него што заправо имате. Постоји ризик од губитка новца и у инвестицијама, али то би могло настати због хировитости у послу и због временског распореда на тржишту.
- Трошкови укључени у трговину је обично висок, као што сваки пут када тргују акцију, мораћете да унајми одређене накнаде. Дакле, ваши повраћаји морају бити релативно већи да би покрили те трошкове. Супротно томе, смањићете трошкове јер је мање куповине и продаје, али тада ће и приноси бити релативно нижи.
- Дугорочна улагања намијењена су онима који желе зарадити, али избјећи велике губитке. Могло би се зарадити за пристојан повратак реинвестирајући дивиденде и остављајући свој новац на тржишту на дуги рок.
Ако желите професионално да научите Екуити Ресеарцх, можда ћете желети да погледате 40+ видео сати Онлине Траининг-а за Екуити Ресеарцх.
Шта треба да радите у трговини или улагању?
Покушајте сами да одговорите на следећа питања и вероватно бисте могли знати да ли је трговина ствар за вас или за инвестирање.
- Када одлучујете између ових берзанских активности, морате размислити о времену које можете посветити било којој од њих. Ако свакодневно можете сатима читати графиконе и графиконе, тада би трговина била ствар за вас. Ако не, онда би вам било боље са дугорочним улагањима.
- Количина истраживања о капиталу која ће укључити трговину је такође много обимнија у поређењу са улагањима. Много напорног рада укључено је у анализу финансијских извештаја, раста предузећа, историје, као и будућих финансијских пројекција. Они који би заиста волели да уложе енергију и религијски раде техничку и темељну анализу, требало би да размисле о игрању на тржишту.
- Узимајући у обзир величину инвеститора и њихове циљеве, ако сте мали инвеститор, за раст вашег портфеља били бисте погоднији за дугорочна улагања. Насупрот томе, ако сте велики инвеститор с циљем краткорочног трговања, онда бисте требали планирати да победите тржиште.
Проблем са оба
Шта када инвестиције не иду према нашем плану? Тада се догоде неке од највећих грешака. Људи имају тенденцију да бркају приступ инвестирања са оним који тргује и крећу се ка опасности. Када цена акција добро иде, ни трговац ни инвеститор немају проблема. Али шта се дешава кад се не догоди?
Рецимо да цена акција почне да пада. Као трговац, могли бисте да побегнете да бисте избегли да мали губици постану велики. Пошто као трговац нисте емоционално везани за акције, решићете се их у тачном тренутку. С правом треба да ради трговац.
Али постоји проблем у случају да одлучите да задржите залихе и не желите да одустанете од тога. Дакле, овде је трговац постао наводни инвеститор који нема довољно информација о компанији да донесе одлуку о држању деоница или о њиховом пуштању. Као инвеститор, радили бисте на претпоставци. Слично томе, будући да сте инвеститор, не би требало да продате акције када цене опадају, већ верујете у основе и држите се акције.
Без обзира која је од њих боља стратегија, требало би да одаберете једну или другу и да се тога придржавате.
Упоредна табела
| Критеријуми | Трговање | Инвестирање | ||
| Увод | Односи се на куповину и продају према кретању цена | Односи се на куповину и држање хартија од вредности на одређено време | ||
| Период инвестирања | Генерално, у овој врсти активности улагање је краткорочно, а постоје брзи улазак и излазак. | Док сте овде, улагање је дугорочно и излазак ако је далеко од улазне тачке | ||
| Капитални добици | Постоје краткорочни капитални добици који су повезани само са порастом цене осигурања. | Дугорочни капитални добици могу се остварити не само нагоре, већ и у облику дивиденди и повремено бонуса. | ||
| Ризик и методологија | Ризик је веома висок, јер је реч о краткорочном улагању. | Ризик је нижи сразмерно с обзиром да је трајање инвестиције дуго. | ||
| Врсте хартија од вредности | Тржи се само хартијама од вредности или акцијама, јер постоји брз улазак и излазак. | У портфељ се могу улагати различите врсте имовине као што су акције, обвезнице, ноте. | ||
| Намера инвестиције | Мотив је зарађивање добити и напуштање позиције. | Вредносна улагања се улажу у функционалност компаније, а банкарство на основама компаније. | ||
| Профит | Ризик је висок, тако да су и повраћаји углавном високи. | Ограничени приноси и добит реинвестирају се у куповину додатних акција. | ||
| Алати који се користе за анализу | Користе се алати за техничку анализу попут покретних просека и свећњака. | Финансијски коефицијенти и основе компаније се анализирају као однос П / Е и ЕПС. | ||
| Стратегија инвестирања | Трговци купују деонице за продају нагоре, а кратке за нижу цену. | Инвеститори купују хартије од вредности да би их задржали и извукли корист са растом компаније. | ||
| Заштита од улагања | Трговци обично следе строге стоп-губитке, који осигуравају да затварају позиције које доносе губитке по унапред одређеној цени. | Останите на месту када цене опадају и рачунајте на учинак компаније да би у будућности био бољи и надокнадио тренутне губитке. | ||
| Порески образац | На ове се пријаве обрачунава порез на краткорочне капиталне добитке, а стопа се заснива на вашем дохотку и сразмерно је већа од дугорочних капиталних добитака. | На ове приносе примењује се дугорочни порез на капиталну добит за коју стопа може бити нижа од нуле ако се приноси дају након дужег временског периода. | ||
| Инвестициони производи | Акције и опције, с обзиром на то да можете лако куповати и продавати унутар дана и зарадити разлику. | Дионице, обвезнице, хеџ фондови, узајамни фондови, фондови којима се тргује на берзи (ЕТФ) | ||
| Укључени трошкови | Честа куповина и продаја ових хартија од вредности углавном се дешава на брокерском рачуну, а за сваку трансакцију се наплаћује посредништво. | Са ограниченим износом трансакције, накнаде за посредовање су такође ограничене. |
Зашто су трговање и улагање важни?
Обоје су међусобно зависни у томе да без постојања трговаца инвеститори неће имати ликвидност за куповину и продају деоница, а без инвеститора трговци неће имати порекло одакле ће куповати и продавати. Стога је тешко одлучити који је супериорнији.
Да су сви инвеститори, тада нико не би био спреман да продаје или купује у кратком року, што доводи до нездравог тржишног сценарија. На крају, ликвидност је та која тежи да изглади тржишне цене.
Закључак
Ако морамо да резимирамо целокупну дискусију коју смо водили о трговању наспрам инвестирања, трговци су ти који искориштавају услове на тржишту да уђу или напусте своје позиције на акцијама у кратком временском периоду, узимајући мање, али много више приноса, док инвеститори теже ка већем повраћају током дуготрајног периода куповином и држањем акција.
Није ствар велике бриге у томе што тргујете или инвестирате, већ само у томе што треба да се бавите хајком која одговара вашим особинама личности, могућностима и филозофији. Надам се да сте уживали читајући ове информације једнако као и ја док сам их писао.
