Тест финансијског моделирања - питања и одговори
Саставили смо листу од 20 најчешћих питања у финансијском моделирању која морате знати ако планирате каријеру у овој области. Овај тест ће вам помоћи да стекнете основно разумевање о томе шта је финансијско моделирање, а то разумевање можете користити и за представљање на интервјуима.
Погледајте нека тестна питања заједно са њиховим одговорима који би вам могли помоћи да стекнете дубок увид у финансијско моделирање.
Питање # 1 - Шта подразумевате под финансирањем моделовања?
Одговор: Финансијско моделирање подразумева изградњу алата заснованих на Екцел прорачунским таблицама који помажу предузећу да предвиђа своје будуће перформансе, као и зараду засновану на одређеним теоријама предвиђања. Ово омогућава менаџменту да доноси важне финансијске одлуке за компанију.
Питање бр. 2 - Који су кораци укључени у финансијско моделирање?
Одговор: Можете да следите кораке у наставку да бисте креирали финансијски модел -
- Прикупите историјске финансијске информације за последње три до пет година.
- Анализирајте историјске информације и претпоставке за предвиђање будућих резултата и учинка.
- Изнесене претпоставке користе се за израду три предвиђена финансијска извештаја, а то су биланс успеха, биланс стања и извештај о новчаном току.
- Процените нето садашњу вредност будућих новчаних токова користећи технику дисконтовања. Након тога, урадите анализу осетљивости да бисте тестирали промене због кључних променљивих.
- На крају, извршите ревизију и тестирање отпорности на стрес како бисте проверили ефикасност модела.
Питање бр. 3 - Наведите било која четири примера финансијског моделирања?
Одговор: Модел са три изјаве, модел дисконтованог новчаног тока, модел спајања и модел буџетирања и предвиђања су неколико примера финансијског моделирања.
Питање бр. 4 - Које су неке од употреба финансијског моделирања?
Одговор: Финансијско моделирање је корисно у следећим доменима:
- Одлучивање о извору финансирања
- Уговори о спајању и припајању
- Буџетирање и предвиђање
- Анализа трошкова и користи
- Анализирајући перформансе акција компаније
Питање бр. 5 - Шта подразумева обртни капитал и како се то може предвидети?
Одговор: Обртни капитал односи се на нето средства која компанија има на располагању за њене свакодневне пословне активности; исти се изводи након одбитка текућих обавеза од обртних средстава предузећа.
Обртни капитал = Обртна средства - Краткорочне обавезе
Питање бр. 6 - Које су три главне компоненте финансијских извештаја?
Одговор: Биланс стања, биланс успеха и извештај о токовима готовине представљају три главне компоненте финансијских извештаја.
Питање бр. 7 - Шта указује на биланс стања, биланс успеха и новчани ток било ког субјекта?
Одговор:
- Биланс стања: Представља финансијски положај пословног субјекта у одређеном тренутку одражавајући вредности имовине, обавеза и капитала.
- Биланс успеха: Означава финансијске резултате које је предузеће постигло у одређеном периоду кроз своје пословне активности. Нето добит се приказује смањењем вредности трошкова из прихода.
- Извештај о новчаном току: Пружа информације о изворима и примени средстава кроз пословање, инвестирање и финансирање.
Питање бр. 8 - Шта је ДЦФ анализа?
Одговор: ДЦФ анализа, такође позната као анализа дисконтованог новчаног тока, је врста методе процене која идентификује вредност предузећа проценом његових будућих нето новчаних токова и дисконтовањем помоћу одговарајуће дисконтне стопе на његову садашњу вредност.
Питање бр. 9 - Шта подразумева анализа осетљивости?
Одговор: Анализа осетљивости је алат финансијског моделирања који помаже аналитичару да утврди како вредности одређених зависних променљивих реагују на промене вредности одређених независних променљивих. На пример, аналитичар може утврдити колико се очекује смањење добити као резултат повећања стопа директног материјала.
Питање бр. 10 - Шта подразумевате под финансијским предвиђањем?
Одговор: Финансијско предвиђање се односи на идентификацију процењених будућих перформанси предузећа на основу историјских података доступних у вези са пословањем.
Питање бр. 11 - Како се могу предвидети приходи?
Одговор: Могу бити различити начини за изградњу предвиђеног модела прихода. Неки од њих укључују:
- Раст продаје
- Микс запремине
- Промена цена
- Величина и раст тржишта
- Искоришћеност капацитета
- Цене производа итд.
Питање бр. 12 - Који су начини предвиђања трошкова и расхода?
Одговор: Трошкови и издаци могу се предвидети на основу следећих фактора:
- Као проценат продаје
- Сви трошкови, осим амортизације као процента продаје и амортизације као посебне ставке
- Променљиви трошкови на основу продаје, фиксни трошкови на основу историјских трендова и амортизација као посебна ставка.
Питање бр. 13 - одакле се могу добити историјски подаци компаније?
Одговор: Претходни финансијски подаци било ког предузећа узимаће се из поузданих извора као што су годишњи извештаји или регулаторне изјаве поднете СЕЦ-у. Било који други извор можда није поуздан.
Питање бр. 14 - Наведите неколико примера метода финансијског предвиђања.
Одговор: Неки примери метода финансијског предвиђања укључују линеарну методу, методу покретног просека, једноставну линеарну регресију и вишеструку линеарну регресију.
Питање бр. 15 - По чему се разликују финансијско моделирање и финансијско предвиђање?
Одговор: Финансијско моделирање укључује развој алата за финансијску анализу за процену финансијских перформанси ентитета у будућности. Истовремено, предвиђање се односи на утврђивање пројектованих новчаних токова и резултата коришћењем различитих техника на историјским подацима о перформансама предузећа.
Питање бр. 16 - Наведите спискове распореда финансијских модела .
Одговор: Постоје два распореда, и то:
- Вертикални изглед финансијског модела
- Изглед хоризонталног финансијског модела
Питање # 17 - Који су неки финансијски показатељи који се користе у финансијској анализи ?
Одговор: Уобичајени финансијски показатељи који се користе у финансијској анализи укључују:
- Показатељи ликвидности као што су тренутни, брзи, итд.
- Поврат имовине
- Принос на капитал
- Дуга према капиталу
- Однос бруто добити, однос нето добити
- Показатељи промета попут односа промета залиха
Питање # 18 - Шта разумете из нето садашње вредности ?
Одговор: Нето садашња вредност односи се на садашњу вредност будућих нето одлива готовине, односно садашњу вредност будућих прилива готовине умањену за вредност будућих одлива готовине. Садашње вредности се израчунавају применом одговарајуће дисконтне стопе као што је ИРР.
Питање бр. 19 - Шта је значење и употреба ИРР-а ?
Одговор: ИРР се односи на дисконтну стопу по којој је нето садашња вредност нула. Помаже у доношењу одлука у вези са инвестицијом да ли је вредан одређеног пројекта или не.
Питање бр. 20 - Који се алати могу користити за ревизију финансијских модела у програму Екцел ?
Одговор:
- Структура модела
- Иди на специјално
- Пратите преседане и зависнике
